Gama tot mai mare de optiuni de investitii in criptomonede a facut ca activele digitale sa fie un element indispensabil in portofoliul fiecarui investitor. Dar, din pacate, multi investitori cu amanuntul se aventureaza in habitatele salbatice ale monedelor digitale in numar tot mai mare, ignorand elementele fundamentale, adica principiile, cripto.
De exemplu, conform unui sondaj Charles Schwab din Marea Britanie, cel putin 57% dintre noii investitori detin criptomonede. Un studiu similar realizat de Morgan Stanley dezvaluie ca 31% dintre investitorii de retail din Uniunea Europeana au plasat pariuri pe piata cripto. Apoi, conform cercetarii CNBC/Momentive Invest in You, 1 din 10 investitori din SUA detin cripto active. Investitiile in moneda digitala sunt acum pe locul patru dupa imobiliare, actiuni, obligatiuni si fonduri mutuale.
Majoritatea investitorilor in criptomonede s-au alaturat pietei in 2021, cand valorile bitcoin au crescut peste 60.000 USD. Controlati de frica extrema de a pierde, de a ramane pe dinafara (FOMO), comerciantii incantati au achizitionat diverse active sperand sa experimenteze niveluri ridicate de crestere intr-un timp scurt. Din pacate, majoritatea acestor investitori datoreaza acum bani bancilor, deoarece pierderile pe termen scurt duc la vanzari in panica.
Evenimente precum inasprirea politicii monetare a Fed, instabilitatea platformelor precum Celsius si prabusirea retelei Terra Luna au ridicat nivelurile de FUD (frica, incertitudine si indoiala). Investitorii care si-au achizitionat activele cand pretul era la varf intra acum in panica, deoarece pretul scade inevitabil.
Ce este analiza fundamentala cripto?
Analiza fundamentala a criptomonedei (FA) poate ajuta investitorul priceput sa stabileasca valoarea intrinseca a unui activ digital. Aceasta analiza examineaza datele unui activ financiar pentru a determina de unde deriva pretul sau de piata.
FA poate dezvalui daca criptoactivul ales este supraevaluat sau subevaluat si poate stabili pozitii profitabile de tranzactionare sau de investitie de intrare si iesire.
Din pacate, analiza fundamentala cripto nu este la fel de clara precum cercetarea fundamentala a pietei bursiere sau valutare. Puteti, de exemplu, sa efectuati investitii traditionale sau sa tranzactionati active FA prin studierea unor valori de afaceri certificate, cum ar fi castigul pe actiune sau raportul pret-inregistrare.
Piata criptomonedelor tranzactioneaza active descentralizate care functioneaza mai mult ca marfuri decat ca active legate de afaceri. Mai mult, pietele de criptomonede nu sunt supuse reglementarilor.
In acest scop, aceste proiecte nu au reguli stricte de raportare a datelor financiare, asa cum este in lumea traditionala. Din acest motiv, investitorii nu au acces la rapoarte contabile standardizate, cum ar fi ratele de lichiditate, care ii pot ghida asupra solvabilitatii proiectelor cripto.
Din fericire, tehnologia blockchain promoveaza etosul transparentei datelor si operatiunilor. Unele surse usor de utilizat de date auditate ale tehnologiei blockchain sustin analiza fundamentala cripto. Puteti efectua o analiza fundamentala cripto prin evaluarea unor valori puternice, cum ar fi datele financiare, in lant si de proiect pe platformele de agregare si de urmarire a preturilor.
Puteti utiliza agregatorul de stiri cripto Algory pentru a verifica datele fundamentale de pe site-uri web si pagini de retele sociale ale diferitelor proiecte cripto.
De ce ar trebui fiecare comerciant si investitor sa studieze elementele fundamentale cripto?
Fiecare comerciant ar trebui sa studieze elementele fundamentale cripto, deoarece investitiile vartej, care neglijeaza cercetarea, le vor deraia strategia de investitii. Cand, de exemplu, faceti cumparaturi frenetice de active in crestere, riscati sa le cumparati la un nivel ridicat si sa le vindeti la un nivel scazut atunci cand piata se intoarce.
Cand ignorati elementele fundamentale, va veti alatura pietelor atunci cand partea logica a creierului dvs va avertizeaza clar ca s-au obtinut cele mai mari castiguri. Comerciantii si investitorii de criptomonede pot evita FOMO si FUD si pot mentine un nivel egal pe piete, studiind elementele fundamentale esentiale ale criptomonedelor.
Efectuati investitii sigure si pline de satisfactii in criptomonede evaluand si cercetand cu atentie valorile intrinseci ale token-ului, cum ar fi economia jetoanelor, cazurile de utilizare, echipele de proiect si fazele de dezvoltare si realizarile token-ului.
Studiati datele calitative si cantitative ale unui criptoactiv, apoi obtineti o imagine mai buna a elementelor fundamentale ale criptoactivului inainte de a lua o decizie de investitie. Acest articol nu este un sfat financiar, dar in el sunt pepite de aur care va vor ajuta sa va faceti o opinie educata despre valoarea unui criptoactiv.
Judecata clara este tot ceea ce sta intre dvs. si publicitatea intensiva riscanta sau deciziile de investitii determinate de frica, care va vor deraia eforturile de investitii.
Categorii de date ale analizei fundamentale cripto
- Masuri financiare
Fundamentele cripto, cum ar fi lichiditatea, oferta, capitalizarea pietei si volumul de tranzactionare ale unui activ, pot oferi indicii asupra potentialului unui activ. Mai jos sunt cateva valori financiare puternice pe care ar trebui sa le cercetati inainte de a investi in orice activ cripto.
- Volumul de tranzactionare si lichiditatea
Un activ foarte lichid se tranzactioneaza mai repede decat un activ mai putin lichid. Monedele digitale foarte lichide precum eterul sau BTC au mai multi vanzatori si cumparatori. In consecinta, va veti bucura de spread-uri inguste si profitabile la tranzactionarea lor pe burse.
Un criptoactiv care are un volum mare de tranzactionare semnifica un impuls sustinut al pretului. Pe de alta parte, preturile foarte volatile ale activelor cripto si volumele scazute de tranzactionare ar putea indica un rug pull (echipa fondatoare abandoneaza brusc proiectul si isi vinde sau elimina toata lichiditatea) sau active cu potential de crestere scazuta.
- Capitalizarea bursiera
Valoarea de piata a unei criptomonede este valoarea retelei si o puteti accesa pe site-urile web de urmarire a preturilor. O regula generala este ca majoritatea criptomonedelor cu capitalizare de piata scazuta inseamna un spatiu masiv de crestere.
Limitele de piata ridicate, pe de alta parte, semnifica jetoane de tip blue-chip. Acestea fiind spuse, ar trebui sa evaluati datele privind capitalizarea pietei in lumina lichiditatii activelor. De exemplu, un activ ar putea avea date de capitalizare de piata scazuta, deoarece are provocari de circulatie slaba din cauza lipsei de investitori sau a unui potential slab de caz de utilizare.
- Cantitatea de crypto-moneda (sau supply-ul) aflata in circulatie
Oferta in circulatie a unui criptoactiv se poate modifica in timp, pe masura ce minerii introduc monede noi pe piata sau jetoanele mai vechi sunt supuse arderii de token-uri. In consecinta, plafoanele rigide de aprovizionare in circulatie ar putea incuraja hodling-ul, descurajand tranzactionarea.
Pe de alta parte, un jeton cu un mecanism de oferta inflationist constant atrage noi investitori si isi imbunatateste valorile cererii.
- Valori on-chain (direct pe blockchain)
Cele mai populare active de criptomonede rulează pe blocurile publice. Din acest motiv, datele lor sunt „on-chain”. Oamenii își pot accesa registrele publice prin intermediul instrumentelor de explorare blockchain și pot folosi acele date pentru a determina sentimentul pieței.
Unii exploratori populari de blockchain includ exploratorul de blocuri Blockchain.com pentru Bitcoin și EtherScan pentru date Ethereum. Aceste instrumente extrag date din surse brute prin intermediul interfețelor lor de programare a aplicațiilor (API), permițându-vă să căutați puterea rețelei, comercianții și datele de evaluare a prețurilor.
Ele oferă elemente fundamentale cripto on-chain puternice pe care le puteți analiza și încorpora în strategia dvs. de tranzacționare pentru o mai bună luare a deciziilor.
Datele fundamentale ale criptografiei on-chain pentru a masura puterea retelei
- Adrese active
Numarul de adrese active dintr-o retea blockchain poate ajuta la identificarea actiunii pretului. Adresele active identifica activitatea persoanelor fizice, a minerilor si a schimburilor. Un numar tot mai mare de adrese unice se coreleaza adesea cu cresterea pretului unei criptomonede.
Un numar in scadere de adrese active sugereaza scaderea interesului pentru un token. Cea mai buna practica, totusi, este aceea de a calcula numarul de adrese active intr-o perioada stabilita si apoi de a compara cresterea sau declinul acestuia in timp.
Ca o ilustrare, conform datelor blockchain.com, blockchain-ul Bitcoin avea 580.000 de adrese unice in iulie 2021. Acest numar a crescut constant la 700.000 in iulie 2022.
- Volumul tranzactiilor
Datele privind volumul tranzactiilor afiseaza suma fiat (de bani fiduciari) pe care comerciantii si investitorii au schimbat-o de-a lungul timpului. Conform datelor Etherscan, reteaua Ethereum are o medie de 1,1 milioane de tranzactii zilnice. Acest numar este mult mai mic decat cel mai mare din mai 2021, de 1,7 milioane de tranzactii zilnice, o crestere catalizata de cresterea interesului pentru activitatea de creditare, imprumut si instrumente derivate din finante descentralizate (DeFi).
Puteti atribui activitatea actuala de scadere declinului preturilor monedei ether si sentimentului bearish (scadere) al DeFi. Acestea fiind spuse, datele privind volumul de tranzactii ale retelei Ethereum au fost consistente, ceea ce implica o circulatie constanta a etherului si un potential pozitiv pentru activitatea viitoare de pe piata.
- Rata de hash (masura a performantei unui miner)
Ratele de hash ale retelei Blockchain semnifica securitatea potentiala a unei retele. Retelele blockchain Proof-of-Work (PoW) cu rate de hash ridicate au o activitate ridicata a nodurilor. O valoare ridicata a ratei de hash implica faptul ca au o putere de calcul combinata mai mare pentru a-si apara datele de atacurile rau intentionate.
O rata de hash in scadere inseamna minerit neprofitabil si pierderea interesului pentru o retea blockchain. Rata de hash a retelei Bitcoin, de exemplu, a crescut constant de la minimele de 100 de milioane in iulie 2021 la maximele curente zilnice de 215 milioane Rata de hash totala (TH/s), dovada sigura a securitatii si popularitatii sale in crestere.
Valori fundamentale cripto on-chain care evalueaza pretul
- Valoarea retelei la tranzactie (NVT)
Valoarea unei retele la tranzactie (NVT) contrasteaza capitalizarea de piata a unei criptomonede cu volumele tranzactiilor sale. Raportul NVT este echivalentul pietei activelor digitale cu raportul pret-castig al sectorului de investitii traditional.
Un raport NVT ridicat poate semnifica tendinte optimiste, in timp ce un raport NVT scazut ar putea fi un indicator al sentimentului de piata bearish.
- Valoarea de piata la valoarea realizata (MVRV)
Valoarea de piata la valoarea realizata (MVRV) compara capitalizarea de piata a unui activ cu capitalizarea sa de piata complet diluata sau realizata. O MVRV ridicata ar putea insemna ca pretul unui activ este la cel mai ridicat nivel istoric.
- Elementele fundamentale ale unui proiect cripto
Membrii echipei unui proiect cripto, cartea alba, foaia de parcurs, concurentii si cazul de utilizare sunt elemente fundamentale ale criptomonedelor care pot ajuta la evaluarea potentialului sau de investitii sigure, dupa cum veti afla mai jos.
- Analiza echipei proiectului
Un proiect cripto legitim ar trebui sa aiba, printre alte canale de comunicare, un site web. Aceasta platforma web ar trebui sa enumere profilurile echipei, precum si experienta lor in domeniu. Majoritatea proiectelor isi afiseaza si investitorii, parteneriatele si consilierii pentru o credibilitate si transparenta sporite.
- Cartea alba
In trecut, comunitatea cripto a pus o greutate enorma pe cartea alba a unui proiect. Investitorii curiosi studiaza mai intai cartea alba a unui proiect si apoi o vor discuta pe retelele sociale ale comunitatii inainte de a investi.
Astazi, majoritatea noilor cumparatori de cripto abia daca parcurg cartile albe ale proiectelor. Cu toate acestea, fara sa stie, aceste documente tehnice ofera o analiza profunda a cazului de utilizare a fiecarui jeton, solutii, informatii despre echipa, caracteristici, economia jetonelor, distributie si date de actualizare.
Validitatea si calitatea acestor elemente fundamentale cripto ghideaza eventuala performanta a unui activ pe piata.
- Foaia de parcurs
Foaia de parcurs a unui proiect cripto evidentiaza informatii cruciale care i-ar putea afecta performanta si pretul. Noile lansari, lansarile de caracteristici si retelele de testare au adesea un impact pozitiv asupra actiunii preturilor. Ca un exemplu, upgrade-ul EIP-1559 al Ethereum in 2021 a oferit jetoanelor ETH o oferta deflationista si a crescut impulsul de crestere a pretului ETH.
Viitorul eveniment Ethereum Merge ar putea avea, de asemenea, un impact pozitiv asupra functiilor retelei si preturilor ETH. Un proiect care adera la foaia de parcurs initiala este, de asemenea, de incredere si are potential de crestere.
- Utilitate si concurenta
Majoritatea proiectelor blockchain se bazeaza pe codul open-source Bitcoin. Proiectele care doresc sa se diferentieze de piata de masa vor gasi un caz de utilizare puternic si vor modifica acest cod pentru a iesi in evidenta de concurenta.
Inainte de a cumpara un activ, ar trebui sa intelegeti cazul de utilizare al unui proiect si avantajele concurentilor acestuia. Utilitatea unica a unui proiect va determina pretul activelor sale native.
Concluzie
Fundamentele criptografice si analiza cantitativa va pot oferi o privire de ansamblu asupra performantei unui activ, imbunatatind procesul decizional al investitorilor. Accesati informatiile referitoare la elementele fundamentale ale criptomonedelor pentru diverse monede si proiecte convenabil intr-un singur loc, folosind agregatorul de stiri cripto Algory.
